Мы используем куки-файлы. Соглашение об использовании
Поиск по журналу
Вся Россия
Терминальная «разморозка». Квадратные метры хранения
22 августа 2011
3 299
Обсудить
По итогам прошедших шести месяцев 2011 г. многие эксперты складского рынка делают вывод, что сохранение высокого уровня спроса и низкий объем нового предложения уже во II полугодии 2011 г. приведут к дефициту качественных складских помещений.
По итогам прошедших шести месяцев 2011 г. многие эксперты складского рынка делают вывод, что сохранение высокого уровня спроса и низкий объем нового предложения уже во II полугодии 2011 г. приведут к дефициту качественных складских помещений.
 
 
В формате build-to-suit
 
Терминальная «разморозка». Квадратные метры хранения
Логопарк Пышма
По данным компании Jones Lang LaSalle, за первую половину 2011 г. было введено в эксплуатацию около 165 тыс. кв. м складских площадей. Общий объем качественных помещений, по сообщению компании ASTERA, в Москве и Подмосковье на I полугодие 2011 г. составил около 6,113 млн кв. м.
 
Во II квартале девелоперы начали объявлять о реанимации проектов, замороженных в кризис, задумываться о новых стадиях развития существующих объектов. Сразу несколько игроков заявили о возобновлении строительства: в Подольске до конца 2012 г. планирует закончить вторую фазу компания MLP, новые корпуса появятся в логистическом парке «Северное Домодедово». Но большинство девелоперов предпочитают дожидаться заказа арендаторов, чтобы возводить объекты с уверенностью в будущем доходе. Как важные тенденции рынка эксперты отметили переключение ключевых игроков на проекты build-to-suit (строительство здания под нужды конкретной компании) и заключение предварительных договоров аренды, что позволяет привлечь необходимое финансирование.
 
Всего, сообщает компания S. A. Ricci, на 2011 г. заявлено около 500 тыс. кв. м новых складских площадей, однако реальный объем строительства оценивается экспертами на уровне 300–350 тыс. кв. м, что примерно в полтора раза меньше, чем в 2008–2009 гг.
 
Основной объем площадей, соответствующих классу А, будет сдан в конце II полугодия 2011 г. или перенесен на 2012 г. В числе объектов, сдача которых планируется в конце 2011 г., — ЛП  «Дмитров», «Белая Дача» (фаза 5) и др.
 
Доля вакантных площадей на рынке складов существенно сократилась: с 7% в конце 2010 г. до 3–5% в середине 2011-го. И этот показатель еще не предел снижения. По мнению большинства экспертов, к концу 2011 г. он приблизится к докризисным значениям 2007–2008 гг., когда доля вакантных площадей составляла всего 1–3%.
 
 
Прогноз по рынку складской недвижимости до конца 2011 г.
Класс А
Класс B
Вакантные площади
3 %
5,5 %
Арендные ставки
140 долл./кв. м
120 долл./кв. м
Объем площадей
4550 тыс. кв. м
1849 тыс. кв. м
По данным Astera
 
 
Проекты, анонсированные на 2011 г.
 
Терминальная «разморозка». Квадратные метры хранения
Логопарк Пышма
С 2010 г. на 2011-й была перенесена сдача нескольких крупных объектов, среди которых СК «Апаринки», технопарк «Крекшино». В нынешнем году должен завершиться и проект «Вольво Тракт Центр Москва-Юг» в индустриальном парке «Южные ворота» в формате build-to-suit, который реализует компания Giffels Management Russia для Volvo Trucks. Финансирует строительство Bank Austria, входящий в состав группы UniCredit.
 
Управляющая компания «Абсолют Менеджмент» объявила о строительстве бизнес-парка «Флагман» в 12 км от Москвы по Егорьевскому шоссе. Инвестиции в проект — около 10 млн долл.
 
Транспортно-логистическая компания GEFCO планирует к концу 2011 г. открыть в подмосковном Домодедово логистический автотерминал стоимостью 50 млн евро.
 
PNK Group и логистический оператор Uhrenholt Logistics (Дания) заключили соглашение о строительстве специализированного многотемпературного складского комплекса класса А в рамках проекта «PNK-Чехов».
 
Девелопер MR-Group начал строительство логистического парка «Шматово» в проекте «Новое Ступино». Готовность 1-й очереди — 2012 г.
 
 
Наиболее крупные складские объекты, запланированные к вводу в эксплуатацию до конца 2011 г.
Объект
Девелопер
Расположение
Общая площадь, кв. м
СК «Апаринки»
VVV Company
Каширское ш., 3 км от МКАД
61 000
Логистический парк «Дмитров»
«Геламко»
Дмитровское ш., 30 км от МКАД
56 000
СК «PNK-Чехов», 8-й корпус
PNK Group
Симферопольское ш., 50 км от МКАД
38 800
СК «Белая Дача»
Hines
Новорязанское ш., 3 км от МКАД
32 000
СК «Агрокомплекс»
«Агрокомплекс»
Каширское ш, 20 км от МКАД
22 000
Технопарк «Крекшино»
«РосЕвроДевелопмент»
Киевское шоссе, 24 км от МКАД
20 000
СК Springs PARK, 2-я очередь
н/д
Егорьевское ш., 15 км от МКАД
16 840
СК «Капустино», 1-я очередь
Convince
Мытищинский район, д. Капустино
18 000
 
 
Ритейл в лидерах спроса
 
Рынок складов стал снова развиваться и расти вслед за торговым сегментом, быстрее остальных восстановившимся после кризиса. Именно торговые операторы в 2010 г. формировали основной спрос на складские помещения. И в этом году они сохранили первенство, по данным компании ASTERA, их доля преобладает в структуре спроса — 35%. Они же являются лидерами по средней арендуемой площади (15 тыс. кв. м). Увеличился спрос на складские помещения со стороны сектора FMCG (товары повседневного спроса) — 25%, выросла активность производственных и логистических компаний (21 и 19% соответственно). Наибольший интерес у арендаторов вызывают готовые складские объекты. По сообщению специалистов NAI Becar, возросший спрос привел к тому, что на данный момент в Москве насчитывается всего 14 складских комплексов, располагающих свободными площадями. Больше всего не хватает готовых качественных помещений класса А, также отмечается спрос на терминалы в непосредственной близости от МКАД. Из-за дефицита готовых объектов все больше сделок аренды и купли-продажи заключается на ранних этапах строительства. Наиболее востребованы площади от 1500 до 3000 кв. м, на их долю приходится около 36% от общего объема аренды.
 
Среди тенденций — увеличение продолжительности срока арендного договора. Для Московского региона крупные складские операторы стараются заключать договоры на семь — девять лет, хотя средние показатели находятся на уровне трех — пяти лет. «Длительные» договоры позволяют прогнозировать арендные поступления и сроки окупаемости проекта.
 
По итогам I полугодия увеличение стоимости аренды в складских комплексах Москвы и Московской области составило в среднем 5–7% по сравнению с концом 2010 г. Как сообщают специалисты ASTERA, ставка на складах класса  А в черте города находится в диапазоне 145–180 долл./кв. м/год, в классе В — 130 долл. За МКАД в классе А цена 110–150 долл./кв. м/год, в классе В — 100–120 долл.
 
По оценке аналитиков NAI Becar, в I полугодии наибольший рост ставок наблюдался на морозильные камеры, стоимость аренды которых к концу периода составила 285 долл./кв. м/год, что на 45 долл. выше, чем в начале года.
 
Цены продаж на объекты класса А в черте города стабилизировались на уровне 1800–2400 долл./кв. м, за МКАД — 1000–1400 долл. На складские комплексы класса В, расположенные в Москве, — 1300–1800 долл./кв. м, за МКАД — 900–1200 долл. (все данные без учета НДС и операционных расходов).
 
 
Рейтинг самых дорогих направлений Подмосковья
 по аренде складской недвижимости
Первое место
Новорижское шоссе — МКАД и самые высокие ставки аренды: 150 долл./кв. м/год (цена без НДС, эксплуатации и коммунальных платежей). Складские комплексы: Istra Logistic Park, СК «Балтия» (Новая Рига), СК «Дзержинский», СК «Восточные ворота» (МКАД).
Второе место
Киевское — Минское шоссе со ставкой аренды 140 долл./кв. м./год. Складские комплексы: логистический парк «Крекшино», Голицыно-1, Голицыно-3.
Третье место
• Ленинградское — Дмитровское шоссе: ставки аренды 135 долл./кв. м./год. Складские комплексы: «Ителла НЛК», «Шерлэнд», МЛП «Ленинградский», FM Logistic.
• Симферопольское — Новокаширское шоссе: ставка аренды 135 долл./кв. м/ год. Складские комплексы: «PNK-Чехов», АС-24, «Агротерминал», МЛП «Подольск», «Южные ворота», «Северное Домодедово».
Данные компании Penny Lane Realty
 
 
Крупные сделки
 
Эксперты отмечают укрупнение формата арендных сделок. Наиболее значимым событием года стал договор между фондом Raven Russia и торговой сетью X5 Retail Group (77 500 кв. м площадей в логистическом парке «Ногинск-Восточный») на условии строительства и переоборудования площадей под данного арендатора. Конверсия комплекса обойдется Raven Russia в 16 млн долл., но эти затраты инвестор впоследствии компенсирует за счет повышенной арендной ставки.
 
Российская дистрибьюторская и логистическая компания «Алиди» арендовала склад площадью около 40 тыс. кв. м в «PNK-Чехов» Московской области.
 
Giffels Management Russia, девелопер складской и производственной недвижимости в России, в июне 2011-го объявил о крупнейшей с начала кризиса сделке. Объем — 99,3 млн долл. Объект сделки — индустриальный парк «Южные ворота» на трассе М4 — складской комплекс площадью около 80 тыс. кв. м и земельный участок.
 
Первую на рынке сделку в формате built-to-suit провел холдинг «ТВОЕ». Офисно-складское здание класса А площадью 24 107 кв. м было построено в соответствии с техническим заданием компании «ТВОЕ» на территории, принадлежащей PNK Group в логистическом парке «PNK-Чехов».
 
Компания Hines Global REIT приобрела индустриальный парк FM Logistic площадью 70 тыс. кв. м у AIG European Real Estate Partners.
 
ЗАО «Колесный ряд» арендовала 13,5 тыс. кв. м в складском комплексе класса В «МосМек». Договор аренды заключен на пять лет. В складском комплексе класса А Springs Park продано здание площадью 8 тыс. кв. м. Покупателем выступила ГК «Энергомаш».
 
 
Основные сделки II квартала 2011 г.
Арендатор
Складской комплекс
Площадь, кв. м
X5 Retail Group
ЛП «Ногинск»
77 500
«Алиди»
«ПНК-Чехов»
39 500
«НЛК»
ЛП «Пушкино»
20 000
«Русский свет»
«Инфрастрой Быково»
19 400
«Авирса»
«Трилоджи парк Томилино»
14 251
Источник: Jones Lang LaSalle
 
 
Взгляд в будущее
 
В 2011 г. рынок стал заметно активнее. В Московском регионе наблюдался интерес к складским проектам как со стороны арендаторов, занимающихся поисками помещений, так и со стороны девелоперов, стремящихся возобновлять замороженные проекты или начинать новые. Эксперты предполагают, что улучшение экономической ситуации повлечет за собой дальнейшее развитие бизнеса, а значит, и продолжение роста спроса на складские помещения и увеличение ставок аренды, чему также будет способствовать низкий объем нового строительства.      
 
 
МНЕНИЕ
 
Юрий Тараненко, директор компании «МИЭЛЬ — Коммерческая недвижимость»:
 
«По сравнению с остальными секторами рынка недвижимости складской сегмент всегда был более рискованным и чувствительным к внешним изменениям. На Западе терминалы обычно строятся под заказ арендатора, в формате built-to-suit. Он, как наименее рискованный, стал популярен и в России во время кризиса».
 
 
Ольга Рыбакова, руководитель отдела аналитики рынка офисной и индустриальной недвижимости Jones Lang LaSalle:
 
«До конца нынешнего года рынок ожидает дальнейший рост арендных ставок, объем завершенных проектов при этом продолжит отставать от объема спроса. Доля сделок предварительной аренды и строительства в формате build-to-suit под заказчика будет расти. Лишь в 2012 г. произойдет стабилизация уровня арендных ставок и существенный рост предложения».
 
 
Понравилась статья?
Наш канал в Telegram@cian_official
Подписаться
Авторы
Теги
Ирина ОГУРЦОВА
Могут подойти
0 комментариев
Подпишитесь на рассылку и будьте в курсе новостей рынка недвижимости